每經(jīng)編輯｜每經(jīng)記者 朱秀偉    

每經(jīng)記者 朱秀偉

2013年8月，證監(jiān)會(huì)在官網(wǎng)掛出兩篇文章，其中有一篇是證監(jiān)會(huì)主席肖鋼在證券期貨稽查執(zhí)法工作會(huì)議上的講話，其中有一條引起了外界的廣泛關(guān)注，證監(jiān)會(huì)決定新增600名稽查執(zhí)法人員。

證監(jiān)會(huì)公布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2013年前10個(gè)月，證監(jiān)會(huì)各項(xiàng)主要執(zhí)法數(shù)據(jù)均全面超越2012年全年水平，受理各類證券期貨違法違規(guī)線索486件，同比增長44%；啟動(dòng)調(diào)查286起，同比增長25%；新辦理涉外協(xié)查案件74起，同比增長35%；移送公安機(jī)關(guān)案件34起，同比增長70%。

期間，證監(jiān)會(huì)從嚴(yán)查處了萬福生科、新大地、天能科技、天豐節(jié)能等案件，并對(duì)平安證券、南京證券、民生證券等保薦機(jī)構(gòu)及相關(guān)會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所分別立案稽查，對(duì)市場產(chǎn)生了很大的震懾作用。

2013年11月，市場上傳出上海多名基金經(jīng)理因涉嫌老鼠倉被證監(jiān)會(huì)要求協(xié)助調(diào)查，消息隨后得到監(jiān)管層的證實(shí)，而這次調(diào)查緣于交易所監(jiān)控到的交易異常數(shù)據(jù)。

內(nèi)幕交易人員憑借自身掌握或獲取的信息優(yōu)勢謀取非法利益，嚴(yán)重破壞資本市場信息公平原則，嚴(yán)重影響證券市場價(jià)格發(fā)現(xiàn)和資源配置功能，一直是證監(jiān)會(huì)的打擊重點(diǎn)。

2013年以來，證監(jiān)會(huì)持續(xù)保持對(duì)內(nèi)幕交易的高壓態(tài)勢，新增調(diào)查內(nèi)幕交易案件158起，立案67起，占全部立案案件的42%。在查處的內(nèi)幕交易案件中，主要內(nèi)幕信息仍為重大資產(chǎn)重組信息，此外，高送轉(zhuǎn)、股份回購、礦產(chǎn)收購等領(lǐng)域也是內(nèi)幕交易的多發(fā)環(huán)節(jié)，在利空信息發(fā)布前賣出股票避免損失等集內(nèi)幕交易與信息披露違法于一體的復(fù)合型違法行為也不斷增多。

“其實(shí)證監(jiān)會(huì)已經(jīng)形成一套行之有效的內(nèi)幕交易線索發(fā)現(xiàn)、調(diào)查和認(rèn)定規(guī)則，逐步縮短調(diào)查、移送、審理等各環(huán)節(jié)周期，實(shí)現(xiàn)高效精準(zhǔn)打擊，確保了一大批重大典型案件得到迅速有效查處。”某基金公司合規(guī)部的負(fù)責(zé)人向記者表示。

長久以來，不少投資者熱衷于聽消息炒股，期望能夠快速 “致富”，隨著一批又一批基金經(jīng)理、上市公司高管被調(diào)查，普通投資者應(yīng)該完全打消這個(gè)念頭，聽消息炒股吃虧的是自己。

還有一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)在2014年也值得投資者警惕，比如2013年一些股票先公布了重組或者收購預(yù)案，在等待審核的過程中，被證監(jiān)會(huì)查出問題，暫停審核，甚至不予批準(zhǔn)的公司也不少，一旦出現(xiàn)這種情況，二級(jí)市場股價(jià)可能承受巨大的壓力，甚至有個(gè)股連續(xù)跌停，在稽查隊(duì)伍擴(kuò)大的背景下，2014年這樣案例不會(huì)少，所以投資者對(duì)于這類股票也要格外警惕，小心“地雷”。